স্পর্শ করুন
বিনিয়োগের ট্যাক্সের দিকগুলি বোঝা পোর্টফোলিও ম্যানেজমেন্ট সার্ভিসেস(পিএমএস) ভারতীয় বিনিয়োগকারীদের জন্য অত্যন্ত গুরুত্বপূর্ণ। পিএমএস বিনিয়োগের কর ব্যবস্থা, এর সাথে সম্পর্কিত সুবিধা এবং বিবেচনাগুলি, অবগত আর্থিক সিদ্ধান্ত গ্রহণে গুরুত্বপূর্ণ ভূমিকা পালন করে।
পিএমএস বিনিয়োগ করের একটি গুরুত্বপূর্ণ দিক মূলধন লাভের উপর নির্ভর করে। পিএমএস পোর্টফোলিওর মধ্যে সিকিউরিটিজ বিক্রি থেকে অর্জিত মুনাফা মূলধন লাভ করের আওতাধীন। স্বল্পমেয়াদী মূলধন লাভ (এসটিসিজি) ঘটে যদি সম্পদের ধারণকাল ১ বছরের কম হয়, প্রযোজ্য স্ল্যাব হারে কর আরোপ করা হয়। দীর্ঘমেয়াদী মূলধন লাভ (এলটিসিজি) ঘটে যখন ধারণকাল ১ বছরের বেশি হয়, যা সূচক সুবিধা সহ একটি নির্দিষ্ট হারে কর আরোপ করা হয়।
পিএমএস বিনিয়োগ থেকে প্রাপ্ত লভ্যাংশের ক্ষেত্রে, পিএমএস প্রদানকারী কর্তৃক লভ্যাংশ বিতরণের আগে লভ্যাংশ বিতরণ কর প্রযোজ্য হয়। এই কর বিনিয়োগকারীদের মধ্যে একটি নির্দিষ্ট হারে বিতরণ করা আয়ের উপর আরোপ করা হয়, যা বিনিয়োগ থেকে প্রাপ্ত সামগ্রিক রিটার্নকে প্রভাবিত করে।
ভারতে PMS-এ বিনিয়োগের ক্ষেত্রে বিভিন্ন কর সম্পর্কিত প্রভাব জড়িত যা বিনিয়োগকারীদের সিদ্ধান্ত নেওয়ার আগে সচেতন থাকা উচিত। লাভ, লভ্যাংশ এবং হোল্ডিং পিরিয়ডের মতো বিষয়গুলির উপর ভিত্তি করে PMS বিনিয়োগের কর ব্যবস্থা ভিন্ন হয়।
সম্পদের ধারণকাল অনুসারে PMS বিনিয়োগ থেকে প্রাপ্ত লাভ স্বল্পমেয়াদী এবং দীর্ঘমেয়াদী লাভে শ্রেণীবদ্ধ করা হয়। বিনিয়োগ ১২ মাসের কম সময় ধরে রাখলে স্বল্পমেয়াদী মূলধন লাভ (STCG) হয় এবং বিনিয়োগকারীর প্রযোজ্য স্ল্যাব হারে কর ধার্য করা হয়। দীর্ঘমেয়াদী মূলধন লাভ (LTCG) হয় ১২ মাসের বেশি সময় ধরে রাখলে এবং ১ লক্ষ টাকার বেশি ইক্যুইটি-ভিত্তিক তহবিলের উপর সূচক ছাড়াই ১০% হারে কর ধার্য করা হয়।
পিএমএস থেকে প্রাপ্ত লভ্যাংশ বিনিয়োগকারীদের হাতে করমুক্ত, তবে লভ্যাংশ ঘোষণাকারী কোম্পানি বিনিয়োগকারীদের লভ্যাংশ বিতরণের আগে লভ্যাংশ বিতরণ কর (ডিডিটি) প্রদান করে। তবে, ২০২০-২১ অর্থবছর থেকে, বিনিয়োগকারীদের হাতে লভ্যাংশ তাদের প্রযোজ্য স্ল্যাব হারে করযোগ্য।
পিএমএসে বিনিয়োগের একটি সুবিধা হল দীর্ঘমেয়াদী লাভের উপর কর ব্যবস্থা। সরাসরি ইকুইটি বিনিয়োগের মতো অন্যান্য বিনিয়োগের উপায়ের তুলনায়, পিএমএসে দীর্ঘমেয়াদী মূলধন লাভের উপর করের হার কম, যা দীর্ঘ বিনিয়োগের দিগন্তের বিনিয়োগকারীদের জন্য সম্ভাব্য কর সুবিধা প্রদান করে।
পিএমএস বিনিয়োগের কর নির্ধারণের উপর বেশ কয়েকটি বিষয় প্রভাব ফেলে, যার মধ্যে রয়েছে পোর্টফোলিওতে থাকা সিকিউরিটির ধরণ, বিনিয়োগের দিগন্ত এবং বিনিয়োগকারীর কর বন্ধনী। পিএমএস পোর্টফোলিওর মধ্যে ইক্যুইটি এবং নন-ইক্যুইটি সম্পদের জন্য কর ব্যবস্থা ভিন্ন।
পিএমএসে ইক্যুইটি হোল্ডিং-এর মধ্যে রয়েছে স্টক এবং ইক্যুইটি-ভিত্তিক মিউচুয়াল ফান্ড। ভারতীয় কর আইন অনুসারে, ১২ মাসের বেশি সময় ধরে রাখা ইক্যুইটি বিনিয়োগ থেকে প্রাপ্ত লাভ দীর্ঘমেয়াদী হিসাবে বিবেচিত হয় এবং নন-ইক্যুইটি সম্পদ থেকে প্রাপ্ত লাভের তুলনায় কম হারে কর ধার্য করা হয়।
ঋণ সিকিউরিটিজ, বন্ড, বা অন্যান্য সম্পদের মতো নন-ইক্যুইটি হোল্ডিংগুলির উপর বিভিন্ন কর ব্যবস্থা প্রযোজ্য। নন-ইক্যুইটি হোল্ডিং থেকে দীর্ঘমেয়াদী লাভের উপর ইনডেক্সেশন সহ ২০% অথবা ইনডেক্সেশন ছাড়াই ১০%, যেটি কম হয়, কর ধার্য করা হয়।
হোল্ডিং পিরিয়ড পিএমএস বিনিয়োগের কর দক্ষতার উপর উল্লেখযোগ্যভাবে প্রভাব ফেলে। বিনিয়োগকারীদের তাদের কর দায়বদ্ধতা অনুকূল করার জন্য পিএমএস পোর্টফোলিওর মধ্যে তাদের সম্পদ ধরে রাখার সময়কাল বিবেচনা করা উচিত। দীর্ঘ হোল্ডিং পিরিয়ডের ফলে মূলধন লাভের উপর করের বোঝা কম হতে পারে।
পিএমএস বিনিয়োগ করব্যবস্থা বোঝা বিনিয়োগকারীদের কর দক্ষতার জন্য কৌশল নির্ধারণ করতে সাহায্য করে। মূলধন লাভ এবং লভ্যাংশের উপর করের প্রভাব সম্পর্কে জ্ঞান পোর্টফোলিওকে এমনভাবে গঠন করতে সহায়তা করে যা কর-পরবর্তী রিটার্ন সর্বাধিক করে কর দায় কমিয়ে দেয়।
পিএমএস বিনিয়োগের কর ব্যবস্থা সম্পর্কে সচেতনতা বিনিয়োগকারীদের তাদের আর্থিক লক্ষ্য এবং কর বিবেচনার সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ বিস্তৃত বিনিয়োগ পরিকল্পনা তৈরি করতে সহায়তা করে। এটি বিনিয়োগকারীদের বিনিয়োগ ধারণের বিভিন্ন পর্যায়ে করের প্রভাব বিবেচনা করার সময় তাদের পোর্টফোলিওগুলি অপ্টিমাইজ করতে সক্ষম করে।
পিএমএস পোর্টফোলিওর মধ্যে সম্পদ ধারণের সময়কাল মূলধন লাভের উপর প্রযোজ্য করের হারকে উল্লেখযোগ্যভাবে প্রভাবিত করে। হোল্ডিং পিরিয়ডের উপর ভিত্তি করে করের প্রভাব নির্ধারণের জন্য স্বল্পমেয়াদী এবং দীর্ঘমেয়াদী মূলধন লাভ করের হারের মধ্যে পার্থক্য বোঝা অত্যন্ত গুরুত্বপূর্ণ।
পিএমএস বিনিয়োগ থেকে প্রাপ্ত লভ্যাংশের উপর লভ্যাংশ বিতরণ করের প্রভাব বিনিয়োগকারীদের প্রাপ্ত নিট রিটার্নের উপর প্রভাব ফেলে। ডিডিটি প্রভাবের ফ্যাক্টরিং বিনিয়োগকারীদের লভ্যাংশ থেকে প্রাপ্ত কর-পরবর্তী আয় মূল্যায়ন করতে সহায়তা করে।
ভারতে PMS-এ বিনিয়োগের কর প্রভাব বোঝা বিনিয়োগকারীদের তাদের আর্থিক লক্ষ্য এবং কর পরিকল্পনা কৌশলের সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ তথ্যবহুল সিদ্ধান্ত নেওয়ার জন্য অপরিহার্য। লাভ, লভ্যাংশ, সম্পদের ধরণ এবং হোল্ডিং পিরিয়ডের কর ব্যবস্থা PMS বিনিয়োগের সাথে সম্পর্কিত সামগ্রিক কর দায়কে উল্লেখযোগ্যভাবে প্রভাবিত করে।
₹৫০ লক্ষ পিএমএস বিনিয়োগকারী বিনিয়োগকারীদের জন্য, বার্ষিক পোর্টফোলিও ব্যবস্থাপনা ফি (প্রধানমন্ত্রীর ফি) একটি উল্লেখযোগ্য ₹৫০,০০০। রিটার্নের উপর এর প্রভাব বিবেচনা করে, বিনিয়োগের মাধ্যমে অর্জিত আয়ের জন্য এই ব্যয় কীভাবে কর-ছাড়যোগ্য হতে পারে তা অন্বেষণ করুন।
পোর্টফোলিও ম্যানেজমেন্ট সার্ভিসেস (পিএমএস) এর জন্য প্রদত্ত ফি পেশাদার পরিষেবা ফি বিভাগে টিডিএসের আওতার বাইরে পড়ে।
বিদেশী বিনিয়োগকারীদের সরাসরি ব্যবস্থাপনা পরিষেবা প্রদানকারী পিএমএস সত্তা জিএসটির জন্য দায়ী নয়।
না, PMS-এ বিনিয়োগ 2 বছরের বেশি হলে কোনও এক্সিট লোড নেই৷
